پیش بینی ریزش قیمت بیت کوین /پشت پرده ریزش قیمت رمز ارزها
افت شدید قیمت ارزهای دیجیتالی مانند بیت کوین مطمئناً برای سرمایه گذارانی که درازمدت در این بازار بوده‌اند تعجب آور نیست.
به گزارش اقتصادنیوز به نقل از خبرآنلاین، قیمت بیت‌کوین و اتریوم، دو دارایی دیجیتال برتر از نظر ارزش بازار، از اواسط نوامبر هر کدام بیش از ۴۰ درصد کاهش یافته است (بیت‌کوین در نوامبر به بالاترین سطح تاریخ خود یعنی حدود ۶۹۰۰۰ دلار رسید و در ژانویه به حدود ۳۶۹۰۰ دلار رسید).
ادوارد مویا، تحلیلگر ارشد بازار در Oanda به مجله فرچون گفت: در روزهای اخیر، قیمت بیت کوین در حدود ۴۰,۰۰۰ دلار در نوسان بوده است، اما در روز جمعه به زیر ۳۷,۰۰۰ دلار سقوط کرد، سطحی که زیر آن - تا سطح ۳۰,۰۰۰ دلار - پشتیبانی زیادی وجود ندارد.
افت شدید قیمت ارزهای دیجیتالی مانند بیت کوین مطمئناً برای سرمایه گذارانی که درازمدت در این بازار بوده‌اند تعجب آور نیست، اما جف دورمن، مدیر ارشد سرمایه گذاری در شرکت سرمایه گذاری ارزهای دیجیتال Arca، خاطرنشان می کند که نشانه هایی از کاهش اعتماد به دارایی های دیجیتال در بازار به وجود آمده است. دورمن می گوید: «اخیرا جریان های خروجی دارایی از این بازار وجود داشته است».
از زمانی که بیت کوین در ماه نوامبر به بالاترین حد خود رسید بازارهای پرریسک تر و گسترده تر مانند بازار سهام شاهد خروج سرمایه بوده اند به عنوان مثال سهام Nasdaq در محدوده اصلاحی قرار گرفت و افت ده درصدی را تجربه کرد. همبستگی بین بیت کوین و دارایی هایی مانند سهام فناوری اتفاق تازه ای نیست، اگرچه در هفته های اخیر این همبستگی قوی تر شده است؛ طبق داده های بلومبرگ، همبستگی ۱۰۰ روزه بین Nasdaq Composite و بیت کوین به ۰.۴۷ رسیده است.
کارشناسان استدلال می‌کنند دلیل بزرگی که ارزهای دیجیتال مانند بیت‌کوین را در کنار سهام فناوری نزولی کرده است چرخش تندروانه‌تر فدرال رزرو در نشست نوامبر خود بوده است که نشان دهنده یک تغییر مسیر است.
یک کارشناس به مجله فرچون گفت: اقدام فدرال رزرو باعث افزایش سرسام آور بازدهی خزانه داری شده است و بازدهی ۱۰ ساله این هفته به ۱.۹ درصد رسیده است. هرچند از آن زمان به زیر ۱.۸ درصد کاهش یافته است. این برای دارایی‌های پرخطر خوب نیست؛ بیت‌کوین، در بیشتر موارد، پرخطرترین دارایی است.
سقوط اخیر همچنین شکاف هایی را در این استدلال ایجاد کرد که بیت کوین به عنوان محافظ در برابر تورم عمل می کند.
در همین حال، تنوع بخشی نیز ممکن است عاملی در رکود بیت کوین باشد. مویا با اشاره به سولانا، پولکادوت، کاردانو و آوالانچ خاطرنشان می‌کند که معامله‌گران به سراغ رمزارزهای جایگزین دیگری می‌روند.
مویا همچنین معتقد است که بحران جهانی انرژی و تهدید روسیه برای ممنوعیت استفاده و استخراج بیت کوین در روز پنجشنبه ممکن است "تلاش بیت کوین برای ثبات را پیچیده کند."
قیمت طلا، سکه و ارز ۱۴۰۰.۱۱.۰۲/ عقب‌نشینی قیمت سکه و طلا در بازار تهران
پیش‌بینی قیمت دلار پس از توافق وین/ سقوط نرخ دلار نزدیک است؟
چگونه قبض برق‌مان را از روی کنتور ببینیم؟
کریپتو به کجا می رود؟
مویا از Oanda معتقد است که بیت کوین احتمالاً در چند ماه آینده بی‌ثبات باقی می‌ماند و این نشان می‌دهد که از نقطه نظر فنی، ممکن است در سه ماهه اول سال جاری بین ۳۵۰۰۰ تا ۵۰۰۰۰ دلار معامله شود. پس از آن، او انتظار دارد که کریپتو پس از دومین افزایش نرخ بهره در سال جاری توسط فدرال رزرو، جایگاه پایدارتری پیدا کند و سال ۲۰۲۲ را در وضعیت بهتری به پایان برساند.
در همین حال، مویا معتقد است که اتریوم باید در سال جاری به بالاتر از ۴۰۰۰ دلار معامله شود (در حال حاضر حدود ۲۶۰۰ دلار معامله می شود)، اما اشاره می کند که اتریوم در حال از دست دادن سهم بازار در NFT ها است.
بازار ارز دیجیتال در سال ۱۴۰۱ به کدام سو می‌رود؟
ام آر بی پارتنرز «MRB Partners» یک شرکت تحقیقاتی سرمایه گذاری، در گزارشی در این رابطه نوشت: عدم اطمینان در بازار کریپتوکارنسی تا زمانی که آتش‌بس پایدار در اوکراین در دسترس قرار نگیرد، همچنان بالا خواهد ماند. البته ام آر بی پارتنرز انتظار دارد در صورت تسهیل شرایط مربوط به جنگ، سهام در ماه‌های آینده افزایش یابد. در آن سو هم انتظار وجود دارد که با توجه به همبستگی فزاینده بین این دو نوع دارایی (ارز دیجیتال و بازار سهام)، بیت کوین در نهایت مسیر بازیابی سهام را دنبال کند.
فرارو- بازار ارز دیجیتال طی ماه گذشته تغییرات شدید قیمتی را تجربه کرده است. افتی که نشان‌دهنده درجه بالایی از عدم اطمینان در بین سرمایه‌گذاران است. اما حالا سوالی که پیش می‌آید این است که ارزهای دیجیتال در سال ۱۴۰۱ نیز روند نزولی را ادامه می‌دهند یا برخلاف نا امیدی و ترس غالب، نشانه‌های مثبت بازار را از شر نوسان‌های فرسایشی نجات می‌دهد.
به گزارش فرارو، بازار ارز دیجیتال سال ۱۴۰۰ را صعودی آغاز کرد و طولی نکشید که بیت کوین، اتریوم، بایننس کوین و دیگر ارزهای معتبر بازار سقف تاریخی به ثبت رساندند. این اتفاق به عقیده فعالان و تحلیلگران این بازار، در نتیجه شیوع کرونا دلتا، افزایش نرخ تورم در آمریکا و برخی دیگر از اقتصاد‌های بزرگ، چشم انداز مبهم اقتصاد جهان و. رخ داد.
اما حالا که سال ۱۴۰۰ به پایان رسیده، همه این عوامل تشدید شده اند، اما هیچ یک از این عوامل نتوانسته اند ریزش‌های پادشاه و دیگر ارزهای دیجیتال را کنترل کنند.
در این رابطه کِوین روسه، تحلیلگر نیویوک تایمز نیز این موضوع را تصدیق می‌کند. او در گزارشی در این رابطه نوشت: در حال حاضر در آمریکا، تورم با سریع‌ترین سرعت در دهه‌های اخیر رو به افزایش است و «VIX» -به اصطلاح شاخص ترس که توسط وال استریت برای اندازه گیری نوسانات مورد انتظار در بازار سهام استفاده می‌شود - امسال بیش از ۸۰ درصد افزایش یافته است. ماه گذشته نیز، دولت کانادا به تهدید کاروان اعتراضی کامیون داران ضد واکسن پاسخ داد و با تهدید به مسدود کردن حساب‌های بانکی، آنها خواستار نوعی پول [ استیبل کوین‌ها و کوین ها]شدند که مشمول توقیف دولت نبود. از طرفی حمله روسیه به اوکراین با تحریم‌های بی‌رحمانه‌ای مواجه شد که روبل را مخدوش کرده و اقتصاد روسیه را ویران کرده است و بسیاری از شرکت‌های آمریکایی از روسیه خارج شده‌اند و دسترسی شهروندان این کشور به حساب‌های بانکی، استفاده از کارت‌های اعتباری یا حتی ارسال پست در این کشور را تقریبا غیرممکن کرده است.
به عبارت دیگر، این یک طوفان کامل از رویداد‌های اقتصادی و ژئوپلیتیکی است که از نظر تئوری باید برای بیت کوین و دیگر ارزهای دیجیتال عالی باشد، اما برخلاف انتظار بیت کوین و سایر سکه‌های دیجیتال رشد نکردند. در واقع، حتی زمانی که تحلیلگران وال استریت به احتمال جنگ جهانی هسته‌ای فکر می‌کنند، قیمت ارزهای دیجیتال به طور پیوسته کاهش پیدا می‌کند. به شکلی که قیمت بیت کوین در ماه گذشته حدود ۲۰ درصد کاهش یافته است و اتر، دومین سکه رمزنگاری محبوب، تقریباً ۳۱ درصد کاهش داشته است.
دو روی سرنوشت بیت کوین و آلت‌کوین‌ها در سال ۱۴۰۱
هم اکنون بخش اعظم فعالان بازار ارز دیجیتال نسبت به روند پیش روی بیت کوین و ارزهای دیجیتال نا امید هستند و معتقدند که در سال ۲۰۲۲ میلادی (۱۴۰۱ هجری شمسی) بازار کریپتو کارنسی‌ها همچنان پرنوسان و کاهشی خواهد بود.
در این میان تحلیلگران نیویورک تایمز نیز در مورد علل افت بیت کوین و ارزهای دیجیتال در شرایط طلایی رشد، بر این عقیده اند که استفاده از رمزارزها برای افراد عادی بسیار گیج کننده و بسیار دشوار است، به خصوص در طول جنگ.
به اعتقاد آنها بیت کوین و سایر سکه‌ها هنوز آنقدر بی ثبات هستند که نمی‌توانند به عنوان پوششی در برابر بی ثباتی اقتصادی و سیاسی مفید باشند.
اما در مقابل تحلیلگران به کوین دسک گفته اند در صورتی که آتش بس میان روسیه و اوکراین تثبیت شود، فضا برای احیای قیمتی بیت کوین و سایر سکه‌ها فراهم می‌شود.
به گزارش فرارو به نقل از کوین دسک، ام آر بی پارتنرز «MRB Partners» یک شرکت تحقیقاتی سرمایه گذاری، در گزارشی در این رابطه نوشت: عدم اطمینان در بازار کریپتوکارنسی تا زمانی که آتش‌بس پایدار در اوکراین در دسترس قرار نگیرد، همچنان بالا خواهد ماند.
اما ام آر بی پارتنرز انتظار دارد در صورت تسهیل شرایط مربوط به جنگ، سهام در ماه‌های آینده افزایش یابد. در آن سو هم با توجه به همبستگی فزاینده بین این دو نوع دارایی (ارز دیجیتال و بازار سهام)، بیت کوین در نهایت می‌تواند مسیر بازیابی سهام را دنبال کند.
بیت کوین و اتریوم پیروز سال ۱۴۰۱؟
فعالیت معاملاتی و نمودار‌های ریسک در صرافی کوین بیس بزرگترین صرافی آمریکا، نشان می‌دهد که سرمایه گذاران بیشتر بر بیت کوین و اتریوم متمرکز شده اند.همبستگی بازار کریپتو
کوین بیس در گزارشی در این رابطه نوشت: «تقاضا برای کوین‌های پرطرفدار همچون کاردانو و سولانا کاهش یافته است، زیرا آنها همچنان در تلاش هستند تا به سطوح پشتیبانی قابل قبول دست پیدا کنند.
این صرافی همچنین خاطرنشان کرد که فعالیت معاملاتی در میم کوین‌ها مانند شیبا همراه با مشارکت ضعیف رسانه‌های اجتماعی کاهش یافته است. البته در دیگر صرافی‌های بزرگ جهان نیز اوضاع به همین قرار است. عاملی که باعث شده تا تحلیلگران انتظار بهبود وضعیت بیت کوین و اتریوم در ماه‌های آینده را داشته باشند.
علاوه بر این تحلیلگران کوین تلگراف بر این عقیده اند که تا پایان سال جاری میلادی (دی ۱۴۰۱) تسلط دو ارز بزرگ بازار بیشتر از قبل خواهد شد. آنها انتظار دارند که سهم تسلط طلا و نقره بازار ارز دیجیتال از ۶۱ درصد (بیت کوین ۴۳ درصد و اتریوم ۱۸ درصد) به ۷۵ درصد برسد.
با این حال در فضای عدم اطمینان و ترس، چنانچه حتی اگر سرمایه گذاری در بازار رمز ارز در ماه های پیش رو دوباره جان نگیرد، احتمالا سرمایه‌ها از سایر آلت‌کوین‌ها به اتریوم و بیت کوین منتقل می‌شود.
هر چند در مقابل توسعه دهندگان ارزهای دیجیتال بر این عقیده اند که در ماه‌های پیش رو کارایی، خدمات و ویژگی‌های متمایزکننده‌ای همچون وب ۳، توکن‌های غیرمثلی، دیفای، متاورس و. باعث می‌شود که رشد قیمتی بسیار بالاتری برای آلت کوین‌های شاخص این حوزه نسبت به بیت کوین و اتریوم به ثبت برسد.
آیا بین قیمت بیت کوین و آلت کوین ها همبستگی وجود دارد؟
قیمت بیت کوین در 13 فوریه 2020 بیشترین رشد را داشت و از سطح 10497 دلار عبور کرد. قیمت این ارز از ابتدای سال میلادی تا کنون 42 درصد افزایش یافته است. این افزایش قیمت باعث شد تا تحلیلگران بازار ارز رمزنگاری بگویند که یک روند صعودی جدید در مراحل اولیه خود است و برخی هم پیش بینی می کنند که قیمت آن تا تابستان به سطح 27000 دلار خواهد رسید. سایر تحلیلگران معتقدند تا قبل از شروع سال 2021 قیمت آن به سطح 100000 دلار افزایش خواهد یافت.
در کنار افزایش قیمت بیت کوین، آلت کوین ها هم افزایش قیمت داشتند. در هفته همبستگی بازار کریپتو گذشته، ارز نم و تزوس افزایش قیمت چشمگیری داشتند و این ایده مطرح شد که ممکن است در دوره های روند صعودی قیمت، بین بیت کوین و آلت کوین ها همبستگی وجود داشته باشد.
در ادامه بررسی خواهیم کرد که ” آیا این همبستگی در روند های نزولی و صعودی بازار وجود دارند”.
همبستگی آلت کوین ها با دوره های روند صعودی قیمت بیت کوین
بیت کوین از اول آوریل تا ژوئن 2019 یک روند صعودی قوی را پشت سر گذاشت. در این بازه زمانی قیمت آن بیش از 200 درصد رشد کرد و در 26 ژوئن به سطح 13800 دلار رسید. با ترسیم نمودار همبستگی های بین بیت کوین و 30 آلت کوین برتر حال حاضر بازار، می توان فهمید که 58 درصد از ارز های رمزنگاری شده همبستگی بالایی (بیش از 60 درصد) با بیت کوین در این دوره ها از خود نشان می دهند.
همبستگی 0 درصد یعنی این که ارزها به هیچ وجه همبستگی ندارند و همبستگی 100 درصد یعنی ارزها همبستگی کامل و مثبت دارند. علاوه بر این، همبستگی منفی 100 درصد به این معنی است که ارزها همبستگی معکوس با یکدیگر دارند.
برجسته ترین ارزهایی که همبستگی بین 74 تا 82 درصد با بیت کوین داشتند عبارتند از: اتریوم، دش، بیت کوین کش، مونرو و اییاس. از طرفی، هِدج تِرِید با 13.3 درصد و یو اس دی کوین با 4.3%- کمترین همبستگی را در بین همه ارزها دارند. ارزهایی مانند چین لینک، کازموس، کریپتو دات کام چین و هوبی توکن نیز در این مدت همبستگی کمی (بین 20 تا 30 درصد) با بیت کوین داشتند.
همبستگی بین بیت کوین و آلت کوین ها از آوریل تا ژوئن 2019
همبستگی در زمان روند صعودی آلت کوین ها
در دوره های صعودی آلت کوین ها، مانند دوره مشاهده شده بین دسامبر 2018 تا مارس 2019، همبستگی قوی تری بین بیت کوین و سایر ارزهای برتر بازار وجود دارد. فقط یو اس دی کوین در دوره روند صعودی قیمت، همبستگی منفی (7.8%-) با بیت کوین دارد. با این حال، 77 درصد از ارزهای برتر بازار، بیش از 60 درصد با بیت کوین همبستگی دارند و مونرو با 92.3 درصد بیشترین همبستگی را دارد. بعلاوه، همبستگی دش، اییاس، اتریوم، ریپل و زیکش با بیت کوین بیشتر از 87 درصد است.
همبستگی بیت کوین اس وی، چین لینک، هوبی توکن و تزوس با بیت کوین در طول این دوره بین 50 تا 60 درصد است. کریپتو دات کام با 25 درصد و تدر با 19.1 درصد کمترین همبستگی را با بیت کوین در این دوره دارند.
همبستگی بین بیت کوین و آلت کوین ها از دسامبر 2018 تا مارس 2019
سال 2020 با نوسانات قیمت شروع شد. چه اتفاقی قرار است رخ دهد؟
بیت کوین نشان داد که یک روند صعودی می تواند تا پایان سال 2020 بر بازار حاکم باشد. این ارز از ابتدای سال تاکنون بیش از 42 درصد افزایش قیمت داشته است. در این مدت، مانند گذشته، همبستگی های بالایی در آلت کوین های بزرگ بازار نظیر بیت کوین کش، اتریوم، لایت کوین، نئو، ترون و ریپل مشاهده شد. یو اس دی کوین و کازموس از آخرین دوره روند صعودی تا آغاز سال 2020، همبستگی کمتری از خود نشان دادند.
با این حال، چین لینک، کریپتو دات کام، هِدج تِرِید، هوبی توکن و دش از آخرین دوره روند صعودی، همبستگی معکوس با بیت کوین دارند. به همین دلیل نمی توان نتیجه گرفت که بین این ارزها و بیت کوین رفتار پایداری وجود دارد.
همبستگی بین بیت کوین و آلت کوین ها از اول ژانویه تا 4 فوریه 2020
ارزهای پایدار در سناریوهای صعودی بیت کوین و آلت کوین ها کمترین همبستگی را با بیت کوین از خود نشان می دهند. در حالی که ارزهای بزرگتر بازار مانند اتریوم، لایت کوین، بیت کوین کش، نئو، مونرو و ریپل همیشه همبستگی بالایی با حرکت بیت کوین دارند. با این همه، آلت کوین های بررسی شده در این تحقیق همبستگی بیشتری با بیت کوین در دوره روند صعودی آلت کوین دارند.
انتظار می رود که اگر یک دوره جدید صعودی برای بیت کوین آغاز شود، سرمایه گذاران ممکن است این آلت کوین ها را برای انباشتن مد نظر قرار دهند، زیرا آنها پتانسیل افزایش قیمت بیشتری دارند. علاوه بر این، سرمایه گذارانی که فقط بیت کوین خریداری می کنند، ممکن است یک رویکرد محافظه کارانه تری را اتخاذ کرده و با خریداری ارزهای پایدار یا ارزهایی که همبستگی کمتری در طول این دوره ها دارند، از سرمایه گذاری پر ریسک محافظت کنند.
همبستگی طلا و بیت کوین … فشار فروش بیت کوین و افزایش جذابیت طلا
با دورنمای تورم بیشتر و سقوط عمده قیمت در بازار بیت کوین، علاقه سرمایه‌گذاران به طلا افزایش یافت. همبستگی منفی بیت کوین و طلا اکنون به اوج خود رسیده است.
ماه مه زمان آزمایش ارزهای دیجیتال مانند بیت کوین (BTC) بود. گل سرسبد دارایی‌های دیجیتال پس از افزایش قیمت در حدود 65000 دلار در اواسط آوریل، به دلیل برداشت سود و فروش از ترس معامله گران متزلزل شد.
ایلان ماسک با منتفی اعلام کردن برنامه‌های شرکت خود مبنی بر پذیرش بیت کوین به عنوان روش پرداخت برای خودروهای برقی تسلا، سرعت فروش را تسریع کرد.
در اواخر ماه، بانک خلق چین بار دیگر مواضع سخت‌گیرانه خود در رابطه با ارزهای دیجیتال را تکرار کرد. این بانک به موسسات مالی این کشور ممنوعیت استفاده از ارزهای دیجیتال برای پرداخت‌ها را اعلام نمود. مقامات چینی همچنین شروع به بررسی دقیق استخراج ارزهای دیجیتال کرده‌اند. فرآیندی که کامپیوترها، ارزهای دیجیتالی مانند بیت کوین را تولید می‌کنند، ماینینگ یا استخراج نامیده می‌شود.
ضربات بیشتر به بخش ارزهای دیجیتال توسط مقامات مالیاتی و پولی ایالات متحده وارد شد. از جمله این حملات می‌توان به سخنان رئیس فدرال رزرو جروم پاول اشاره کرد. وی در سخنرانی خود گفت مقررات بیشتری برای قانونمند کردن بازار ارزهای دیجیتال لازم است.
سقوط بیت کوین باعث شد سرمایه گذاران ترسیده به سمت طلا حرکت کنند
همه این اخبار منفی باعث شد بازار ارزهای دیجیتال در ماه مه بیش از ۵۰۰ میلیارد دلار ضرر کند. بیت کوین به عنوان دارایی دیجیتال اصلی، متحمل فشار شدید نزولی شد و ۳۵.۵۰٪ در این ماه سقوط کرد.
در همین حال، در ماه مه 2021 صندوق‌های قابل معامله در بورس طلای فیزیکی (ETF) قوی‌ترین ماه‌های خود را از سپتامبر 2020 به ثبت رساندند. بر اساس داده‌های ارائه شده توسط شورای جهانی طلا (WGC)، این صندوق‌ها در سراسر جهان 3.4 میلیارد دلار در مقایسه با 4.8 میلیارد دلار در ماه سپتامبر جذب کردند.
به طور جزئی، ETFهای طلای مستقر در ایالات متحده ورودی 2.1 میلیارد دلار را تجربه کردند. ETFهای طلای اروپا 1.6 میلیارد دلار سپرده گزارش کردند. با این وجود، صندوق‌های آسیایی که قیمت فلزات گران‌بها را ردیابی می‌کردند، خروج حدود 300 میلیون دلار را نشان می‌دادند.
تقاضای زیاد برای ETFهای طلا نیز به افزایش قیمت ناگهانی آن کمک کرده است. در نتیجه، نرخ هر اونس طلا به دلار (XAU / USD) با جهش 7.6 درصدی به 1912.785 دلار رسید.
همبستگی منفی طلا و بیت کوین
حرکت مخالف قطبی در بازارهای بیت کوین و طلا نشان داد که یک همبستگی منفی کوتاه مدت بین آنها ایجاد شده است. علاوه بر این، نیک کولاس (Nick Colas) و جسیکا ربه (Jessica Rabe)، پیشکسوتان وال استریت نیز در گزارش ریسرچ دیتا ترک (Research DataTrek) خود نوشتند که فشار فروش ارزهای دیجیتال ممکن است جذابیت طلا را در میان سرمایه‌گذاران نهادی افزایش دهد.
این استراتژیست‌‌‌های بازار، بیت کوین را به عنوان گزینه خطرناک‌تری برای جایگزینی طلا پیش بینی کردند. در همین حال، آنها متذکر شدند که ارزش این فلز گران‌بها به دلیل توییت‌‌‌های ایلان ماسک در عرض پنج هفته به نصف کاهش نمی‌یابد. مهم‌تر از آن طلا به تهدیدهای ممنوعیت سیاست گذاران نیز واکنش نشان نمی‌دهد.
“طلا، نسبت به ارزهای دیجیتال، یک سرمایه گذاری بدون دغدغه و نگرانی است. [بنابراین]، ما همچنان موقعیت ۳-۵ درصدی طلا را برای اوراق بهادار متنوع توصیه می‌کنیم.”
علی رغم همبستگی منفی بیت کوین و طلا در برابر تورم اثر یکسانی دارند
بیت کوین تا حد زیادی دارایی سودآور برای سرمایه‌گذاران خرده فروشی ثروتمند و کوچک است. این سرمایه‌گذاران به دنبال سود سریع هستند. اما عرضه ثابت BTC نیز از ترس افزایش تورم، از اثری مشابه عرضه طلا بهره‌مند شده است. شرکت‌هایی از جمله تسلا، روفر اینوستمنت، اسکوئر و مایکرو استراتژی بیت کوین را به ترازنامه‌های خود اضافه کردند.
آنها این کار را برای جبران خطرات تورمی‌ناشی از سیاست‌های انبساطی بی‌سابقه فدرال رزرو، از جمله نرخ بهره نزدیک به صفر و برنامه خرید دارایی ماهانه ۱۲۰ میلیارد دلار انجام دادند.
این سرمایه‌گذاری‌های بزرگ نقش مهمی‌در دو برابر شدن قیمت بیت کوین در سه ماهه اول سال ۲۰۲۱ ایفا کردند. این ارز با افزایش معاملات اهرمی‌با نفوذ بدهی و هجوم معامله گران خرده فروشی جدید به بازار، تا اواسط آوریل با افزایش بیشتر به حدود ۶۵۰۰۰ دلار رسید.
از طرف دیگر، ETFهای طلا تا ماه مه 2021، شش ماه خروج سرمایه را گزارش کردند. تحلیلگران جی پی مورگان (JPMorgan) در ژانویه 2021 گزارش دادند که ETFهای طلا در همبستگی بازار کریپتو همبستگی بازار کریپتو همان دوره حدود 7 میلیارد دلار ضرر کردند. در همین حین صندوق تراست بیت کوین گری اسکیل (Grayscale Bitcoin Trust) (GBTC)، 3 میلیارد دلار سرمایه جذب کرده است.
عدم تزریق سرمایه به صندوق‌های فلزات گران‌بها نیز بازده محلی طلا را کاهش داد. XAU / USD سه ماهه اول 2021 را با 10.14 درصد کاهش در مقابل بازده 100 درصدی بیت کوین، به پایان رساند.
شرکت‌ها در حال برداشت سود و خرید طلا هستند
گزارش دیگری از جی پی مورگان در ماه مه ۲۰۲۱، حاکی از آن است که سرمایه‌گذاران بزرگ شرکتی سود خود را از بیت کوین خارج می‌کنند تا فرصت‌هایی را در بازار طلا جستجو کنند. آنها به داده‌های اپن اینترست در قراردادهای آتی بیت کوین در بورس تجاری شیکاگو اشاره کردند. اوپن اینترست بیشترین افت خود را از اکتبر ۲۰۲۰ تجربه کرده است. تحلیلگران جی پی مورگان گفتند:
“تصویر جریان خروجی بیت کوین همچنان ادامه دار است. این به تعدیل سبد سهام توسط سرمایه‌گذاران نهادی اشاره دارد.”
اظهارات روفر اینوسمنت (Ruffer Investments)، صندوق مستقر در انگلیس نیز این را تأیید می‌کند. این شرکت که حدود 33.95 میلیارد دلار را برای افراد ثروتمند و موسسات خیریه اداره می‌کند، نیز روز سه شنبه اعلام کرد که کل موقعیت بیت کوین خود را تخلیه و 1.56 میلیارد دلار سود کسب کرده است.
دانکن مک کلنز (Duncan MacInnes)، مدیر سرمایه گذاری در روفر، به فایننس تایمز گفت که آنها وجوه خود را در طلا، سهام کالا و اوراق قرضه محافظت شده در برابر تورم منتقل کرده‌اند.
مک کلنز، اضافه کرد که بیت کوین هنوز “در فهرست” سرمایه گذاری‌های بالقوه روفر در آینده است. وی خاطرنشان کرد که جهان ناامید کنونی به یک پناهگاه امن جدید در برابر بازدهی فوق‌العاده کم اوراق قرضه نیاز دارد.
همبستگی عجیب بین بیت کوین و تتر!
تتر (USDT) یکی از مشهورترین استیبل کوین هاست که از آن به عنوان معادل دلار آمریكا (USD) در معاملات ارزهای دیجیتال استفاده می شود. با توجه به تقاضای مداوم، این استیبل کوین بصورت دوره ای توسط تتر لیمیتد (Tether Limited) صادر می شود.
اکانت توئیتری بیت کوین جک (Bitcoin Jack) دو نمودار را منتشر کرده است – یکی در مورد قیمت بیت کوین ، و دیگری تسلط بازاری تتر. طبق این آمار، آشکار است که دوره رشد چشمگیر بیت کوین با افت تتر در بازار ارتباط دارد. همچنین وقتی که قیمت بیت کوین دچار کاهش می شود، تسلط تتر بر بازار افزایش را تجربه می کند.
این معامله گر همچنین به دو دوره اشاره کرده است که این همبستگی “آشکار” می باشد. یکی از این دو نمونه به سه ماهه اول سال ۲۰۱۹ مربوط است (که بیت کوین در حال افزایش و تسلط تتر رو به کاهش بود). دیگری نیز روند نزولی حال حاضر بیت کوین در شرایطی است که وضعیت برای تتر برعکس می باشد.
این همبستگی به بیت کوین جک اجازه داد که ایده مبنی بر تقاضای تتر توسط معامله گرانی که مایل به فروش بیت کوین های خود هستند را رد کند. در عوض، تتر مانند “پول جدید” برای بازار کریپتو عمل می کند. مطابق این مدل، مقداری از تتر در انحراف قرار می گیرد. بیت کوین جک این تترها را “پول حاشیه” می نامد.
تتر دلار آمریکا (USDT) یک استیبل کوین است که در پلتفرم های مختلفی منتشر شده است. تتر در ابتدا تنها در Omni Layer (یک پلتفرم مبتنی بر بیت کوین) صادر شد، اما سپس اتریوم (ERC-20 Tether) و ترون (TRC-20 Tether) نیز به این جریان پیوستند.
اخیراً جاستین سان (Justin Sun)، بنیانگذار بنیاد ترون، اظهار کرده است که نسخه تتر مبتنی بر ترون، عرضه خود را به سرعت افزایش می دهد. علاوه بر این، تتر در بلاک چین های ایاس (EOS) و الگورند (ALGO) و همچنین در ساید چین لیکویید بیت کوین صادر می شود.
دیدگاه شما