الگوی پوشای نزولی

الگوی پوشای نزولی

Tha ks fo elli g us abou he p oblem.

استفاده از الگوی پوشا (الگوی ابر سیاه و الگوی کندل نفوذی)

الگوی پوشا، ابر سیاه و کندل نفوذی از انواع الگوهای شمعی ژاپنی (Ca dle S ick) هستند. این الگوها در نمودارهای تکنیکال بسیار تکرار می‌شوند و برای تحلیل‌گران تکنیکال بسیار کاربردی هستند. در این مطلب قصد داریم این سه الگو و نحوه انجام معامله در صورت مواجه شدن با این سه الگو را برایتان تشریح کنیم.

الگوی پوشای صعودی یا نزولی (BullishBea ish E gulfi g)

در ادامه به معرفی انواع الگوهای پوشا پرداخته شده است:

ساختار الگوی پوشا

الگوی پوشا از دو کندل با رنگ‌های متضاد تشکیل می‌شود. ساختار این الگو به گونه‌ای است که بدنه کندل اول به طور کامل توسط بدنه کندل دوم پوشیده می‌شود و نامگذاری این الگو‌، به همین دلیل است.

در تشکیل الگوها بدنه کندل حائز اهمیت است، در حالت ایده‌آل این الگو، سایه های کندل اول نیز با تنه کندل دوم پوشیده می‌شود. ممکن است این الگوها در انتهای یک روند خنثی باشند که در اینجا دیگر الگوی بازگشتی نخواهند بود. پس شرط وجود یک روند پیش از تشکیل الگوها الزامی است.

نکته دیگری که کمتر به آن توجه می‌شود، این است که حجم معاملات در کندل دوم افزایشی خواهد بود. این الگو در دو حالت صعودی و نزولی است. ساختار الگو مانند تصاویر زیر است:

ساختار الگوی پوشای نزولی

ساختار الگوی پوشای صعودی

الگوی پوشای نزولی در انتهای یک روند صعودی پدید می‌آید. در این الگو که از دو شمع به وجود می‌آید، بدنه کندل دوم با رنگ قرمز یا تیره، بدنه کندل اول را که به رنگ سبز یا روشن است، می‌پوشاند.

قیمت باز شدن کندل دوم با یک شکاف قیمتی از کندل اول شروع می‌شود که نشان از اعتبار الگو دارد. این الگو نشان می‌دهد که فروشندگان بر خریداران چیره شده‌اند.

موقعیت الگوی پوشای نزولی در انتهای روند صعودی و تایید الگو توسط شمع پس از تشکیل الگو

الگوی پوشای صعودی در انتهای یک روند نزولی دیده می‌شود. در این الگو بدنه یک شمع بزرگ سبز رنگ یا روشن، شمع قبلی قرمز رنگ یا تیره را کاملا می‌پوشاند و قیمت باز شدن در شمع دوم با یک شکاف از قیمت بسته شدن شمع اول آغاز می‌شود. الگوی پوشای صعودی نشان دهنده غلبه فشار خرید بر فشار فروش است.

موقعیت الگوی پوشای صعودی پس از روند نزولی و تایید الگو توسط شمع پس از تشکیل الگو

نحوه معامله با الگوی پوشا

توجه داشته باشید که تنها شناخت الگوی پوشا در نمودارهای شمعی کافی نیست؛ بلکه نوع برخورد ما با سهم پس از شناسایی کامل این الگو، می‌تواند بازی ترید را به نفع ما یا به ضرر ما تمام کند. آنچه در این مطلب می‌خواهیم بگوییم، نحوه معامله با استفاده از الگوی پوشا است.

پس از تشکیل الگوی پوشای نزولی- یعنی پس از تشکیل هر دو کندل این الگو- برای فروش سهم خود اقدام کنید. دستور فروش بهتر است در قیمتی زیر سایه شمع دوم صادر شود.

به همین ترتیب، پس از تشکیل الگوی پوشای صعودی، در بالاترین نقطه کندل دوم اقدام به خرید شود. در تصویر زیر موقعیت‌های فروش و خرید، با خطوط افقی آبی رنگ و موقعیت حد ضرر با خط افقی زرد رنگ مشخص شده‌اند.

قسمت بالایی شکل محل فروش سهم و قسمت پایین شکل محل خرید سهم پس از تشکیل هر یک از الگوهای پوشا را نشان می‌دهد. حد ضرر معامله در بالاترین قسمت الگو قرار دارد که با خط قرمززرد نمایش داده شده است.

احتمال وقوع الگوی پوشا

طبق آمارگیری از الگوی پوشای نزولی، وقوع این الگو در بازار صعودی ۷۹ درصد و در بازار نزولی ۸۲ درصد، احتمال برگشت روند را دارد و ترید به هدف قیمتی خود رسیده است.

این الگو در چهار حالت مورد مقایسه قرار گرفته است. بازار صعودی و روند سهم صعودی، بازار صعودی و روند سهم نزولی، بازار نزولی و روند سهم صعودی و بازار نزولی و روند سهم صعودی.

در تمام این شرایط حجم معاملات در کندل دوم نسبت به کندل اول الگو کاهش داشته است.

همین آمارگیری برای الگوی پوشای صعودی هم انجام شده و طبق آن، در بازار صعودی ۶۳ درصد و در بازار نزولی ۶۲ درصد احتمال برگشت روند پس از تشکیل این الگو وجود دارد.

الگوی ابر سیاه (Da k Cloud)

الگوی ابر سیاه‌(پوشاننده)، به تفسیری الگوی ناقص از پوشای نزولی است. این الگو پس از یک روند صعودی با دو شمع تشکیل می‌شود. در اینجا هم مانند دیگر الگوها، رفتار تنه کندل اهمیت دارد.

ساختار الگوی ابر سیاه

در روند صعودی ما شاهد کندل سبز رنگ یا روشن هستیم. رالی صعودی روند، قیمت گشایش سهم را به بالاتر از قیمت بسته شدن روز قبل می‌کشاند و این سبب ایجاد گپ قیمتی در کندل دوم می‌شود. اما آنچه در تشکیل الگوی ابر سیاه اتفاق می‌افتد، ریزش قیمت در کندل دوم است؛ تا جایی که بیش از ۵۰ درصد شمع اول را می‌پوشاند.

اگر کندل تیره دوم در الگوی ابر سیاه تمام کندل روشن اول در این الگو را بپوشاند، دیگر الگو ابر سیاه نیست و پوشای نزولی نام دارد. به همین دلیل ابر سیاه را الگوی ناقص پوشای نزولی می‌نامند و قدرت ریزش در این الگو را از پوشای نزولی کمتر می‌دانند.

چرا الگوی ابر سیاه در نمودار کندل استیک ظاهر می‌شود؟

اگر الگوی ابر سیاه با کندل‌هایی بدون سایه تشکیل شود، از قدرتمندترین حالت‌های این الگو به‌حساب می‌آید.

حجم بالای معاملات در کندل دوم الگوی ابر سیاه، نشان از تخلیه خریداران دارد. به همین دلیل با وجود شکاف افزایشی قیمت در آغاز روز، شاهد ریزش سهم خواهیم بود که این ریزش باید تا بیش از نیمی از کندل روز قبل را بپوشاند.

به تصویر زیر که ساختار الگوی ابر سیاه را نشان می‌دهد، توجه کنید:

نحوه قرارگیری کندل‌ها در الگوی ابر سیاه

احتمال وقوع الگوی ابر سیاه

طبق آمارگیری انجام شده، الگوی ابر سیاه در بازار صعودی ۶۰ درصد و در بازار نزولی ۶۳ درصد مواقع احتمال برگشت روند را دارد.

تاییدیه الگوی ابر سیاه و اطمینان از تشکیل سقف

الگوی نفوذی (Pie ci g)

اگر بخواهیم الگویی به عنوان معکوس الگوی ابر سیاه بیاوریم، باید به الگوی نفوذی اشاره کنیم. توجه داشته باشید الگوی نفوذی حالت ناقص الگوی پوشای صعودی است.

ساختار الگوی نفوذی

این الگو پس از یک روند کاهشی و از دو کندل تشکیل می‌شود. کندل اول قرمز رنگ یا تیره است که به دلیل روند نزولی حاکم بر بازار می‌باشد. اما شمع دوم سبز رنگ یا روشن است و با یک گپ قیمتی کاهشی از شمع قبلی شروع می‌شود و تا بیش از ۵۰ درصد کندل تیره قبل را می‌پوشاند. در تصویر زیر ساختار الگوی نفوذی نشان داده شده است:

نحوه قرارگیری کندل استیک‌ها در الگوی نفوذی

هر چه قدرت کندل سبز رنگ بیشتر باشد و نفوذ آن روی شمع قبلی قرمز رنگ بیشتر شود، الگو از اعتبار و قدرت بالایی برخوردار خواهد بود.

در الگوی پوشای صعودی، کندل دوم تمام تنه کندل اول را می‌پوشاند، اما در الگوی نفوذی، حداقل تا بیش از نیمی از شمع روشن دوم باید پوشیده شود.

نحوه معامله در الگوی نفوذی و ابر سیاه

در هر یک از این الگوها، باید پس از اتمام الگو اقدام به معامله کرد. البته بهتر است در دو الگوی نفوذی و ابر سیاه منتظر یک کندل تاییدیه باشیم، چرا که اگر کندل بعدی پس از الگوی نفوذی یا پوشای افزایشی پایین‌تر از قیمت باز شدن کندل قرمز رنگ یا تیره بسته شود، هر دو الگو با شکست همراه شده‌اند و روند کاهشی ادامه خواهد داشت یا به صورت خنثی خواهد بود.

تایید الگوی نفوذی در انتهای روند و تشکیل کف

احتمال وقوع الگوی نفوذی

با توجه به اطلاعات آماری، الگوی نفوذی در بازار صعودی ۶۴ درصد و در بازار نزولی ۶۰ درصد احتمال برگشت به روند صعودی را دارد.

سوالات متداول

الگوی‌های ابر سیاه و کندل نفوذی از انواع الگوهای شمعی ژاپنی (Ca dle S ick) هستند.

ساختار این الگو به گونه‌ای است که بدنه کندل اول به طور کامل توسط بدنه کندل دوم پوشیده می‌شود. علت نامگذاری این الگو‌ نیز به همین دلیل است.

الگوی پوشا نزولی در انتهای یک روند صعودی پدید می‌آید. این الگو که از دو شمع به وجود می‌آید. بدنه کندل دوم با رنگ قرمز یا تیره، بدنه کندل اول را که به رنگ سبز یا روشن است، می‌پوشاند.

الگوی ابر سیاه‌ (پوشاننده)، الگوی پوشای نزولی به تفسیری الگوی ناقص از پوشای نزولی است. این الگو پس از یک روند صعودی با دو شمع تشکیل می‌شود. در اینجا هم مانند دیگر الگوها، رفتار تنه کندل اهمیت دارد.

ابر سیاه

نظرات بسته شده اند

آخرین مطالب سایت

• دانلود آهنگ هی ناز میکنه واسم
• کشته شدن پسر توسط پدر
• متن خداحافظی برای کربلا
• سوال امتحانی عربی هفتم
• آرومم کن
• کد غیرفعال سازی رومینگ ایرانسل
• نحوه همسان سازی حقوق بازنشستگان کشوری
• غذای ترکی گوزلمه
• قباد ناصری
• فیلم شوق پرواز قسمت آخر
• نحوه همسان سازی حقوق بازنشستگان
• مولف کتاب هدایه المتعلمین
• بازی سپاهان ذوب آهن
• ساعت بازی سپاهان ذوب آهن
• پخش زنده سپاهان ذوب آهن
• بازی سپاهان ذوب آهن زنده
• بازی سپاهان و ذوب آهن زنده
• دانلود آهنگ محسن چاوشی سال بی بهار
• پخش زنده بازی سپاهان ذوب آهن
• دیدی که عاشقت کردم

لینک های مفید

تمامی مطالب سایت توسط ربات جمع آوردی شده است در صورت نارضایتی از طریق تماس با ما در ارتباط باشید تا تمامی محتویات سایت شما حذف شود .

الگوی شمعی پوشاننده صعودی در تحلیل تکنیکال چیست؟

الگوی شمعی پوشاننده صعودی (Bullish Engulfing Pattern) یک الگوی بازگشتی با دو کندل است. کندل دوم بدون در نظر گرفتن طول سایه‌ها، بدنه (real body) کندل اول را به‌طور کامل پوشش می‌دهد.

الگوی شمعی پوشاننده صعودی در انتهای روند نزولی ظاهر می‌شود و ترکیبی از یک کندل سیاه رنگ نزولی (Bearish Candle) است که به دنبال آن یک کندل سفید صعودی (Bullish – Hollow Candle) بزرگ‌تر می‌آید.

در کندل دوم این الگو، قیمت پایین‌تر از سطح قبلی باز می‌شود، اما فشار خرید قیمت را به سطحی بالاتر از سطح قبلی سوق می‌دهد و خریداران بازار را در دست می‌گیرند.

توصیه می‌شود وقتی قیمت بالاتر از حد بالای کندل پوشاننده دوم حرکت کرد، به پوزیشن خرید (long)‌ وارد شوید. این عمل را البته زمانی انجام دهید که بازگشت قیمت از روند نزولی تأیید شود.

اگر به طور اتفاقی با دیجی کوینر آشنا شده اید و هیچ اطلاعاتی در مورد الگوهای نمودار ندارید پیشنهاد می‌کنیم قبل از مطالعه ادامه مطلب، مقاله «مقدمه‌ای بر الگوهای نمودار در تحلیل تکنیکال» را مطالعه نمایید.

یک الگوی پوشاننده صعودی زمانی می‌تواند شناسایی شود که یک کندل سیاه کوچک، در کندل بعد توسط یک کندل سفید پوشیده (engulf) شده و روند صعودی را نشان دهد، بدنهٔ آن‌ها به‌طور کامل با یکدیگر هم‌پوشانی داشته و بدنهٔ کندل روز قبل به‌طور کامل توسط کندل جدید پوشیده می‌شود.

نکات مهم:

• الگوی شمعی پوشاننده صعودی یک الگوی کندلی می‌باشدکه وقتی کندل سیاه کوچک (نزولی) در روز بعد توسط یک کندل بزرگ سفید پوشیده می‌شود، شکل می‌گیرد. در این حالت بدنهٔ کندل مشکلی به‌طور کامل توسط کندل سفید صعودی پوشیده می‌شود.
• الگوهای پوشاننده صعودی وقتی که بیش از چهار – یا بیشتر – کندل سیاه تشکیل شده باشند، می‌توانند برگشت قیمتی را با احتمال بالاتری نشان دهند.
• سرمایه‌گذاران در حین سرمایه‌گذاری باید علاوه بر کندل‌های تشکیل‌دهندهٔ این الگو، کندل‌های قبلی را نیز مورد بررسی قرار دهند.

یک الگوی پوشاننده چه چیزهایی به شما می‌گوید؟

یک الگوی شمعی پوشاننده صعودی نباید صرفاً به‌عنوان یک کندل سفید که نشان‌دهندهٔ حرکت صعودی قیمت است، به دنبال یک کندل سیاه که نمایانگر حرکت نزولی قیمت است تعبیر شود.

برای شکل‌گیری الگوی شمعی پوشاننده صعودی، قیمت در کندل دوم باید در نقطه‌ای پایین‌تر از قیمت بسته‌شدهٔ کندل اول باز شود و اگر شکاف قیمتی‌ به سمت پایین (Gap Down) وجود نداشته باشد، بدنهٔ کندل سفید فرصتی برای درگیر کردن بدنهٔ کندل سیاه روز قبل نخواهد داشت.

از آنجا که قیمت در کندل دوم، پایین‌تر از قیمت بسته‌شدهٔ کندل اول باز می‌شود و بالاتر از قیمت بازشدهٔ کندل اول بسته می‌شود، کندل سفید در یک الگوی شمعی پوشاننده صعودی (Bullish Engulfing Pattern) نشان‌گر روزی است که فروشندگان (bears) فقط در اول بازهٔ کندل قیمت سهام را کنترل می‌کنند، تا زمانی که خریداران (Bulls) کنترل قیمت را تا اتمام روز برعهده بگیرند.

کندل سفید این الگو، به‌طور معمول دارای یک سایهٔ بالاییِ کوچک است. این بدان معناست که قیمت سهام در بالاترین حد خود یا نزدیک آن بسته شده‌اند.

این نشان می‌دهد که صعود قیمت تا زمان بسته شدن قیمت در بازار ادامه داشته است. عدم وجود سایهٔ فوقانی این احتمال را ایجاد می‌کند که روز بعد کندل سفید دیگری ایجاد شود که در محدوده‌ای بالاتر از الگوی شمعی پوشاننده صعودی بسته شود، اگرچه این احتمال نیز وجود دارد که روز بعد، کندل نزولی ایجاد شود.

از آنجا که الگوهای پوشاننده صعودی تمایل به نشان دادن بازگشت قیمتی روند را دارند، تحلیل‌گران توجه ویژه‌ای به آنها نشان می‌دهند.

نمونه‌ای از الگوی پوشاننده صعودی

به‌عنوان نمونه، بیایید سهام شرکت فیلیپ موریس (NYSE: PM) را در نظر بگیریم. سهام این شرکت در سال 2011 در یک روند صعودی به حرکت خود ادامه می‌داد.

اما در سال 2012، سهام در حال عقب‌نشینی از سقف‌های قیمتی سابق خود بود. در تاریخ 13 ژانویه 2012، یک الگوی شمعی پوشاننده صعودی رخ داد.

قیمت سهم در طی آن روز از 76.22 دلار در شروع روز، به 77.32 دلار در پایان روز رسید. با این حال کمی بعدتر، که در عکس زیر نمایش داده شده است، یک کندل صعودی قوی (Bullish Candle) افت روزهای قبلی را جبران کرد و در آنجا قیمت سهام در سطحی بالاتر از روزهای قبلی خود بسته شدند.

این نشان‌گر این موضوع بود که خریداران هنوز در بازار فعال بوده و ممکن است موج دیگری در روند صعودی رخ دهد.

بازگشت‌ها در الگوی شمعی پوشاننده صعودی چگونه ایجاد می‌شوند؟

سرمایه‌گذاران باید علاوه بر توجه به دو کندلی که الگوی شمعی پوشاننده صعودی را تشکیل می‌دهند، به کندل‌های قبلی نیز نگاه کنند.

این باعث ایجاد تصویری بزرگ‌تر و واضح‌تر از اینکه آیا الگوی شمعی پوشاننده صعودی یک بازگشت روند واقعی را نشان می‌دهد یا خیر، ارائه می‌دهد.

الگوهای پوشاننده صعودی هنگام وقوع چهار کندل استیک سیاه یا بیشتر‌، یک اخطار بازگشت صادر می‌نماید. هر چه کندل استیک‌های نزولی قبلی بیشتر باشد، احتمال ایجاد یک بازگشت قیمتی در روند بیشتر می‌گردد، که این خود توسط یک کندل استیک سفید دوم که بالاتر از کندل پوشاننده صعودی بسته می‌شود، تأیید می‌شود.

چگونه براساس الگوی شمعی پوشاننده صعودی عمل کنیم؟

معامله‌گران می‌خواهند بدانند که آیا الگوی شمعی پوشاننده صعودی نشان‌دهندهٔ تغییر تمایلات و احساسات بازار (Sentiment) است یا خیر.

اگر حجم به همراه قیمت افزایش یابد، معامله‌گران ممکن است در زمانی نزدیک به بسته شدن کندل دوم الگوی شمعی پوشاننده صعودی، خرید خود را انجام داده و انتظار ادامهٔ حرکت روبه‌بالا را در کندل بعدی داشته باشند.

معامله‌گران محافظه‌کار ممکن است تا روز بعد صبر کنند، و معاملات سودآوری را با اطمینان بیشتر از بازگشت روند در آغاز انجام دهند.

تفاوت بین یک الگوی شمعی پوشاننده صعودی و الگوی شمعی پوشاننده نزولی چیست؟

این دو الگو مخالف یکدیگرند. یک الگوی شمعی پوشاننده نزولی پس از یک روند صعودی قیمت رخ می‌دهد و حرکت قیمتی رو به پایین را نشان می‌دهد.

در اینجا کندل اول، در الگوی دو کندلی، یک کندل روبه‌بالا است. کندل دوم کندل بزرگ‌تری است، با بدنهٔ واقعی که بدنهٔ کندل کوچک‌تر را کاملاً درگیر می‌کند.

محدودیت‌های استفاده از یک الگوی شمعی پوشاننده صعودی چیست؟

الگوی پوشاننده صعودی می‌تواند یک سیگنال قدرتمند باشد، به‌خصوص هنگامی که با روند فعلی قیمت ترکیب شوند. با این وجود این الگوها بی‌اشتباه نیستند.

الگوهای پوشاننده بیشتر در حرکت قیمت نزولی مفید هستند زیرا این الگو به‌وضوح تغییر حرکت به سمت بالا را نشان می‌دهد. اگر حرکات قیمتی (Price Action) متلاطم باشد، از صحت و اعتبار الگوی شمعی پوشاننده صعودی خواهد کاست.

کندل دوم یا کندل پوشاننده ممکن است دارای حجم معاملاتی بالا باشد. در صورت تمایل به معامله در این الگو، معامله‌گر می‌تواند از دستور حد ضرر استفاده کند. سود الگوی پوشای نزولی احتمالی این معامله ممکن است ریسک آن را توجیه نکند.

تعیین سود بالقوه با الگوهای پوشاننده می‌تواند مشکل باشد، زیرا کندل استیک‌ها هدف قیمتی را ارائه نمی‌دهند. در عوض، معامله‌گران برای انتخاب یک هدف قیمتی یا تعیین زمان خروج از یک معاملهٔ سودآور، باید از روش‌های دیگری مانند اندیکاتورها یا تحلیل‌های روندی استفاده کنند.

تیم تحریریه دیجی کوینر

این مقاله به کوشش هیئت تحریریه دیجی کوینر تولید شده است. تک تک ما امیدواریم که با تلاش خود، تاثیری هر چند کوچک در آگاه سازی فعالان حوزه رمز ارزها و بازارهای مالی داشته باشیم.

آموزش تحلیل تکنیکال : الگو های کندلی ؛ الگوی پوشای صعودی و الگوی پوشای نزولی

الگو های کندلی: الگوی پوشای صعودی (bullish engulfing pattern) و الگوی پوشای نزولی (bearish engulfing pattern)

الگوی پوشای صعودی

در ادامه آموزش الگوهای کندلی در سری مباحث آموزش تحلیل تکنیکال به پوشای صعودی (bullish engulfing pattern) می پردازیم. الگوی پوشای صعودی، الگویی است که از دو کندل تشکیل می شود و همانطور که در شکل بالا مشاهده می کنید در انتهای یک روند نزولی شکل می گیرد. شرط دیگر تشکیل این الگو این است، بدنه کندل دوم که حتما کندل صعودی (سفید) است باید به طور کامل بدنه کندل اول را بپوشاند. (بدیهی است که رنگ دو کندل باید متفاوت باشد، مانند شکل بالا)

الگوی پوشای نزولی

الگوی پوشای نزولی (برعکس پوشای صعودی) الگویی است که از دو کندل تشکیل می شود و همانطور که در شکل بالا مشاهده می کنید در انتهای یک روند صعودی شکل می گیرد. شرط دیگر تشکیل این الگو این است، بدنه کندل دوم که حتما کندل نزولی (مشکی) است باید به طور کامل بدنه کندل اول را بپوشاند. (بدیهی است که رنگ دو کندل باید متفاوت باشد، مانند شکل بالا).

الگوهای کندل استیک

نمایش تغییرات قیمت از سالیان بسیار قبل همواره مورد توجه معامله گران و تجار بوده است. انواع مختلفی برای این نمایش وجود دارد که الگوهای شمعی، میله‌ای و خطی از جمله پرطرفدارترین و شناخته‌شده‌ترین انواع آن هستند. الگوهای شمعی برای اولین بار توسط تجار برنج ژاپنی مورد استفاده قرار می‌گرفت، بدین ترتیب در طی قراردادی این تجار سعی کردند تا قیمت بازگشایی و آخرین قیمت و همچنین بالاترین و پایین‌ترین قیمت دوره معاملاتی خود را مشخص کنند.

صدها سال بعد این استیو نیسون بود که در قالب کتابی با عنوان الگوهای شمعی ژاپنی در چارت در سال 1991 برای اولین بار این الگوها را به معامله گران غربی معرفی کرد. این کتاب که در حدود 20 بخش تالیف شده است به معرفی انواع الگوهای شمعی و همچنین نام‌گذاری و معنای آنها پرداخته است و بدین ترتیب این سیستم شروع به گسترش محبوبیت خود در بین معامله گران غربی کرد.

استیو نیسون در مقدمه خود چنین بیان می‌کند: “مونهیسا هوما در بین تمام تجار برنج جزو معدود افرادی بود که می‌توانست رفتار آینده برنج را پیش‌بینی کند، هوما از بزرگترین تجار برنج به شمار می‌رفت که از این تکنیک در قرن 16 استفاده می‌کرده است.” همچنین در این کتاب اشاره‌ای به تاریخ آشفته و حاکی از جنگ ژاپن در قرون 14 تا 16 شده است و ذهنیتی که برای پیروز شدن در معامله‌گری باید بتوانید همانند یک ژنرال جنگی بیاندیشید، استراتژی معاملاتی داشته باشید و بر روانشناسی خود نیز مسلط باشید به گونه‌ای از آن فرهنگ آکنده از جنگ آن دوران سرچشمه گرفته است.

بنابراین در بسیاری از موارد اسامی که به الگوهای کندلی یا شمعی نیز داده شد حاکی از همین اسامی نظامی داشتند. برای مثال: الگوی ستاره صبحگاهی و ستاره شامگاهی در واقع حملات صبح و شام بوده‌اند، کندل سنگ قبر، کندل مرد دارآویز، کندل چکش، الگوی کندلی سه سرباز پیشرونده تنها تعدادی از مثال‌های این نوع به شمار می‌روند.

در این مقاله از فردانامه قصد داریم تا شما را به سفری پیرامون الگوهای کندلی ببریم، بنابراین با ما همراه باشید.

تعریف شمع‌ها یا کندل‌ها

کندل‌ها بر طبق قراردادی که انجام شده است به واسطه 4 قیمت تعریف می‌شوند: قیمت بازگشایی کندل، آخرین قیمت کندل، بیشترین قیمت کندل و همچنین کمترین قیمت کندل. با در دست داشتن این 4 قیمت شما می‌توانید هر کندلی بسازید. قوانین بسیار ساده‌ای بر آن حاکم است، اگر آخرین قیمت از قیمت بازگشایی بیشتر باشد کندل معمولا به رنگ سبز نشان داده می‌شود و یک کندل صعودی است (البته این رنگ صرفا یک قرارداد است و در محیط‌های مختلف به رنگ‌های مختلفی نشان داده می‌شود) و اگر برعکس این وضعیت را داشته باشیم کندل نزولی است که معمولا به رنگ قرمز نشان داده می‌شود.

همچنین اگر بالاترین یا پایین ترین قیمت خارج از بازه بین قیمت بازگشایی و آخرین قیمت باشد با خطی نازک نشان داده می‌شود که معمولا با اسامی مانند سایه و حتی فیتیله شمع خوانده می‌شوند. همچنین بخش مستطیلی شکل آن را نیز بدنه کندل می‌نامند. باید توجه داشته باشید که سایه شمع می‌تواند هم در قسمت بالا و هم در قسمت پایین شمع وجود داشته باشد.

دلیل شکل‌گیری الگوهای شمعی

با توجه به وضعیت قرارگیری این کندل‌ها در کنار هم امکان صحبت کردن پیرامون وضعیت حرکت بازار وجود دارد. در واقع تمام ابزارهای تکنیکال از جمله الگوهای شمعی را شاید بتوان دال بر ارزیابی صحت و سلامت روانی بازار دانست، بنابراین دقت کردن به الگوهای خاصی که در شرایط عدم سلامت کامل بازار شکل می‌گیرند می‌تواند در پیش‌بینی و بررسی وضعیت حرکت بازار مورد توجه قرار داد. برای مثال با شنیدن نام الگوی سیاه تاریک (Dark Cloud Cover) یا الگوی مرد دارآویز (Hanging Man) به سادگی پی خواهید برد که بازار در وضعیت مناسبی به سر نمی‌برد.

اگر بخواهیم الگوهای کندلی را تقسیم بندی کنیم می‌توان الگوهای تک کندلی و دو یا چند کندلی را تقسیم‌بندی منطقی برای این الگوها دانست. البته ذکر این نکته خالی از لطف نیست که الگوهای چند کندلی نیز در تایم فریم‌های مختلف و یا حتی با تکنیک تبدیل کندل می‌توانند به الگوهای تک کندلی تبدیل شوند.

در تحلیل این الگوهای کندلی باید به احساسات پشت یک کندل و محلی که الگوی مورد نظر ایجاد می‌شود بسیار توجه کرد. برای مثال تفاوت الگوی چکش و الگوی مرد دارآویز در این است که چکش در انتهای یک روند نزولی شکل می‌گیرد و الگوی مرد دارآویز در انتهای یک روند صعودی در حالی که شاید از جهت رنگ و شکل یکسان باشند. در ادامه به نامگذاری بخضی از الگوهای شمعی کاملا شناخته شده خواهیم پرداخت.

ردیف	نام الگو	اسم لاتین	نوع الگو	شکل الگو
1	چکش	Hammer	تک کندلی
2	چکش معکوس	Inverse Hammer	تک کندلی
3	مرد دارآویز	Hanging man	تک کندلی
4	ستاره ثاقب	Shooting Star	تک کندلی
5	دوجی سنگ قبر	Grave stone	تک کندلی
6	دوجی سنجاقک	Dragon fly	تک کندلی
7	دوجی (دارای انواع مختلفی است)	Doji	تک کندلی
8	الگوی پوشای صعودی و نزولی	Engulfish	دو کندلی
9	الگوی ابر سیاه	Dark cloud cover	دو کندلی
10	الگوی نفوذی	Piercing pattern	دو کندلی
11	ستاره صبحگاهی	Morning star	سه کندلی
12	ستاره شامگاهی	Evening star	سه کندلی
13	الگوی هارامی	Harami	دو کندلی
14	الگوی هارامی کراس	Harami Cross	دو کندلی
15	الگوی سه سرباز سفید	Three white soldiers	سه کندلی
16	الگوی سه کلاغ سیاه	Three black crowns	سه کندلی

تفسیر الگوهای کندلی

به طور کلی معمولا الگوهای کندلی را به دو نوع تقسیم می‌کنند که استیو نیسون نیز از همین رویکرد در کتاب خود بهره برده است. الگوهای کندلی برگشتی و الگوهای کندلی ادامه دهنده. اینکه توالی کندل‌ها به چه ترتیبی باشد می‌توان مشخص کننده جو حاکم در بازار یا به عبارت ساده‌تر خرسی یا گاوی بودن بازار را به دست آورد. هر کدام از این الگوهای کندلی sentiment یا احساسی را در بازار ارائه می‌دهند که می‌توان بر اساس آن وارد موقعیت‌های خرید یا فروش شد.

توجه داشته باشید که هر کدام از الگوهای ارائه شده در جدول مفهوم خاصی را در نمودار القا می‌کند که در ادامه به چند مورد از آنها اشاره می‌شود.

الگوی چکش و مرد دارآویز

الگوی چکش در انتهای یک روند نزولی ظاهر می‌شود. از نظر ظاهری بدنه خیلی کوچکی و سایه‌ای بسیار بلند دارد. رنگ بدنه در این کندل معمولا اهمیت زیادی ندارد اما اگر بدنه سبز رنگ باشد می‌تواند نمود قدرت بیشتری را داشته باشد.

بهترین حالت برای ظهور این کندل شرایطی است که بدنه در حدود و دامنه کندل‌های دیگر ظاهر شود و سایه آن پایین‌تر از روند کندل‌های قبلی باشد. عبارت ژاپنی که برای کندل چکش مورد استفاده قرار می‌گیرد تاکوری است، تاکوری ابزاری است که برای اندازه‌گیری عمق آب استفاده می‌شود. بنابراین اگر این کندل در انتهای یک روند نزولی ظاهر شود به این معنی است که احتمال به انتها رسیدن حرکت قبلی وجود دارد.

اگر بخواهیم به طور خلاصه ویژگی‌های یک کندل چکش قدرتمند را بیان کنیم:

1. رنگ بدنه اهمیت زیادی ندارد اما بدنه باید در مقابل سایه کوچک باشد.
2. سایه پایین باید به اندازه کافی بلند بوده و سایه بالایی کوچکی داشته باش یا اصلا نداشته باشد.
3. سایه پایین حداقل باید به اندازه دو برابر بدنه باشد.

تمام نکات گفته شده در بالا پیرامون کندل مرد دارآویز نیز صحت دارد فقط باید توجه داشته باشید که الگوی مرد دارآویز در انتهای روند صعودی ظاهر می‌شود و اگر رنگ بدنه کندل قرمز باشد این الگو قدرت بیشتری پیدا می‌کند.

الگوی پوشای نزولی و صعودی

الگوی پوشا یا Engulfish Pattern را می‌توان یکی از قدرتمندترین الگوهای کندلی دانست. در علم ترکیب کندل‌ها می‌دانیم که جمع کردن دو کندل مطرح شده تبدیل به همان الگوی چکش با بدنه کوچک خواهد شد. الگوی پوشا الگویی دو کندلی است که از دو کندل با رنگ مختلف تشکیل شده است. منطقه این است که کندل دوم در جهت خلاف حرکت کندل قبلی شکل می‌گیرد و تمام دامنه کندل قبلی را می‌پوشاند.

اگر به طور مشخص بخواهیم راجع به الگوی پوشای صعودی صحبت کنیم در ابتدا باید توجه کنیم که این الگو باید در انتهای روند نزولی و در جایی که پتانسیل برگشت قیمت وجود دارد یا به اصطلاح در ناحیه PRZ قرار داریم. سپس این الگوی دو کندل شامل یک کندل نزولی است که می‌تواند سایه داشته باشید یا نداشته باشد و سپس یک کندل (اگر از نوع ماروبوزو باشد ایده‌آل است) تمام دامنه حرکت کندل قبل را تحت پوشش قرار می‌دهد و کندلی صعودی است.

این الگوی کندلی از نوع الگوی برگشتی است الگوی پوشای نزولی و در بسیاری از استراتژی‌های معاملاتی به عنوان سیگنال خرید در نظر گرفته می‌شود. توجه داشته باشید همانطور که گفته شد کندل باید در روند کاملا مشخص صعودی و نزولی باید قرار گرفته باشد. حال هرچقدر اختلاف نسبت بدنه روز اول به روز دوم بیشتر باشد این الگو قدرت زیادی دارد.

در حالت الگوی پوشای الگوی پوشای نزولی نزولی یا Bearish Engulfish Pattern داستان بر عکس است و همین مسائل باید در انتهای روند صعودی ایجاد شود و رنگ کندل‌‌های اول و دوم نیز متفاوت باشد.

کلام آخر

الگوهای کندلی مبحثی بسیار محبوب در حوزه تحلیل تکنیکال و نمودار خوانی است و آشنایی با زبان کندل‌ها می‌توان راه تحلیل‌گری و معامله گری را برای شما بسیار هموار سازد. در مقالات دیگری به دیگر انواع الگوهای کندلی نیز خواهیم پرداخت. توصیه می‌کنم مقالات فردانامه در حوزه الگوهای کندلی مطالعه بکنید و اگر موضوعی بود که در این مقاله بدان اشاره نشده بود حتما آن را با ما در میان بگذارید.

تکنیکال مقدماتی - الگوهای شمع ژاپنی

در مقاله قبل مقدمه‌ای درمورد تحلیل تکنیکال خدمت دوستان ارائه شد. در این مقاله یکی از اصلی‌ترین و کاربردی‌ترین روش‌های تحلیل تکنیکال را خدمت شما دوستان بیان خواهم کرد. بدون شک الگوهای شمع ژاپنی را می‌توان قدرتمندترین نوع نمایش قیمت دانست زیرا اطلاعات بسیار مفیدی از شرایط حال، گذشته و آینده سهم را نشان می‌دهد. این مقاله دومین مقاله از سری آموزش‌های تحلیل تکنیکال مقدماتی است که خدمت دوستان ارائه می‌شود.

آنچه در این مقاله بیان خواهد شد عبارتست از:

1.تعریف کندل استیک

هر کندل استیک را می‌توان با در اختیار داشتن چهار سطح قیمت ترسیم نمود:

هر کندل استیک مربوط به یک بازه زمانی خاص است که متناسب با تایم فریم انتخابی می‌تواند متغیر باشد. به طور مثال هر کندل استیک در تایم فریم هفتگی مربوط به قیمت‌های معاملاتی در یک هفته است. همانطور که در تصویر بالا ملاحظه می‌کنید یک کندل دارای چهار بخش بیشترین قیمت، کمترین قیمت، قیمت اولیه یا باز شدن و قیمت پایانی یا بسته شدن است. در بورس ایران مفهوم قیمت پایانی متفاوت است. در محاسبه قیمت پایانی در بورس ایران حجم معاملات نیز لحاظ می‌شود. برای آشنایی بیشتر با قیمت پایانی یک سهم به این مقاله مراجعه کنید.

اگر قیمت آخرین معامله از قیمت اولین معامله کمتر باشد، کندل به رنگ قرمز درمیاید که به آن اصطلاحا یک کندل نزولی می‌گویند و اگر قیمت آخرین معامله از قیمت اولین معامله بیشتر باشد، کندل به رنگ سبز درمیاید که به آن اصطلاحا یک کندل صعودی می‌گویند.

اگر قیمت در بازه زمانی مورد نظر افزایش یا کاهش شدید داشته باشد و در انتهای تایم معاملات متعادل شود کندل دارای سایه‌های بلند خواهد شد که بیانگر وضعیت نا آرام در معاملات است.

کندل‌ها بسته به شرایط معاملاتی، اشکال گوناگونی به خود می‌گیرند که منجر به تشکیل الگوهایی خواهد شد که برای معامله‌گران دارای معنی و مفهوم است. در ادامه به بررسی الگوهای کندل استیک خواهیم پرداخت.

2. الگوهای کندل استیک

دراین بخش انواع الگوهایی که ممکن است برای یک کندل اتفاق بیفتد را بیان می‌کنیم.

الگوهای تک کندلی

یک الگوی بازگشتی است که در انتهای روند نزولی تشکیل می‌شود و روند بعد از آن می‌تواند صعودی شود.

همانطور که در تصویر مشاهده می‌کنید الگوی چکش دارای یک بدنه مربعی شکل و سایه یا دُم بلندی است. نکته‌ای که باید در مورد این الگوی بدانیم آن است که طول سایه باید حداقل دو برابر طول بدنه کندل باشد تا الگو دارای اعتبار کافی باشد و حتما در انتهای یک روند نزولی تشکیل شود. نوع خود کندل می‌تواند صعودی (سبز رنگ) یا نزولی (قرمز) باشد.

نکته:

1. هر چه در تایم فریم‌های بالاتر اتفاق بیفتد از اعتبار بیشتری برخوردار است و به عبارتی می‌توان با اطمینان بیشتری به تغییر جهت روند امیدوار بود.
2. اگر الگوی بعد از الگوی چکش یک الگوی قوی نزولی باشد، الگوی چکش نقض خواهد شد و معامله‌گر باید حد ضرر خود در معامله را رعایت کند.

این الگو نیز یک الگوی بازگشتی صعودی است و مشابه الگوی چکش در انتهای روند نزولی تشکیل می‌شود با این تفاوت که به جای دم دارای یک شاخ بلند است.

تمامی شرایط و نکاتی که در مورد الگوی چکش برقرار است در مورد الگوی وارونه نیز برقرار است.

الگوی مرد دارآویخته یک الگوی بازگشتی نزولی است یعنی بر خلاف الگوی چکش که در انتهای روند نزولی تشکیل میشود، این الگو در انتهای یک روند صعودی تشکیل می‌شود و روند بعد از خود را نزولی می‌کند.

الگوی مرد دارآویخته دارای یک بدنه مربعی و سایه بلند برابر با حداقل دو برابر طول بدنه خود است. این الگو باید دارای رنگ قرمز یا سیاه باشد.

الگوی شهاب سنگ یک الگوی بازگشتی نزولی است که در انتهای روند صعودی تشکیل می‌شود و با احتمال بسیار بالایی روند بعد از آن حتما نزولی است. این الگو نیز مانند الگوی مرد دارآویخته دارای بدنه مربعی شکل با رنگ قرمز است با این تفاوت که دارای یک شاخ نسبتا بلند است.

• جمع بندی الگوهای بازگشتی تک کندلی

الگوی ماراربوزو یک مستطیل کشیده و بلند است که طول آن حداقل سه یا چهار برابر کندل‌های قبلی خود است و یک الگوی ادامه دهنده روند است. الگوی مارابوزو دارای شاخ یاد دم نمی‌باشد و یا شاخ و دم بسیار کوتاهی دارد. وجود الگوی مارابوزو در یک روند نشان از قدرت روند موجود دارد. این الگو در روندهای صعودی و نزولی اتفاق میفتد.

اگر نقطه بسته شدن و باز شدن قیمت در یک بازه زمانی برای یک کندل یکی باشد، کندل‌هایی به شکل زیر تشکیل خواهد شد که اصطلاحا به آنها کندل‌های دوجی شکل می‌گویند. چهار نوع کندل دوجی وجود دارد که در تصویر زیر نشان داده شده است.

الگوهای دو کندلی

• الگوی پوشای صعودی و نزولی

همانطور که از اسم این الگو پیداست، این الگو در انتهای یک روند نزولی تشکیل می‌شود و نوید دهنده یک روند صعودی است. این الگو از دو کندل متوالی تشکیل می‌شود به طوری که کل بدنه کندل اول باید توسط بدنه کندل دوم پوشانده شود. دفت داشته باشید سایه های کندل دوم نباید درنظر گرفته شود.

• الگوی ابر سیاه پوشاننده و الگوی نفوذگر

این دو الگو نیز قرینه یکدیگر هستند بنابراین تنها الگوی ابر سیاه پوشاننده را توضیح می‌دهیم. ابر سیاه پوشاننده یک الگوی بازگشتی نزولی است که در انتهای یک روند صعودی و از دو کندل متوالی تشکیل می‌شود. رنگ بدنه کندل دوم باید قرمز یا سیاه باشد و نسبت به کندل قبلی کمی بزرگتر باشد و بدنه کندل دوم باید حداقل نیمی از بدنه کندل اول را بپوشاند.

الگوهای سه کندلی

این الگو همان طور که از اسمش پیداست از سه کندل صعودی (سبز یا سفید) متوالی تشکیل شده است. این کندل ها باید در اندازه های تقریبا یکسان مستطیلی باشند و نقطه بسته شدن هر کندل بالاتر از کندل سقف کندل قبلی باشد. کندل‌ها دارای شاخ یا دم نیستند و یا شاخ و دم خیلی کوتاهی دارند. این الگو معمولا در انتهای روندهای صعودی مشاهده می‌شود و روند بعد از آن صعودی خواهد بود.

این الگو نیز شبیه الگوی سه سرباز سفید پوش است با این تفاوت که کندل‌ها از نوع نزولی هستند و الگو باید در انتهای یک روند صعودی مشاهد شود.

• الگوی ستاره صبحگاهی و شامگاهی

الگوی ستاره صبحگاهی و شامگاهی یک الگوی چند کندلی از نوع بازگشتی صعودی یا نزولی هستند. این الگوها از سه کندل متوالی و مجاور بهم در انتهای روندها تشکیل می‌شود. و می‌تواند موجب صعودی یا نزولی شدن روند بشود. در الگوی ستاره صبحگاهی کندل اول یک کندل نزولی کشیده و کندل دوم از نوع یک کندل متعادل با بدنه کوتاه و کندل سوم یک کندل از نوع صعودی و کشیده است که باید حداقل نیمی از بدنه کندل اول را بپوشاند.

3. جمع بندی

در این مقاله خدمت دوستان اکثر الگوهای کندل استیک یا شمع‌های ژاپنی را ارئه کردم. تمامی این الگوها باید در نمودار و به صورت کاربردی مورد استفاده قرار گیرد تا تحلیلگر هریک از آنها را به ذهن بسپارد. پیشنهاد بنده به عنوان یک تحلیلگر بررسی نمودار قیمتی سهم‌های مختلف در بورس تهران است. برای این منظور می‌توانید از نرم افزار مفیدتریدر یا وبسایت ره آورد 365 استفاده کنید که در ذیل این مقاله لینک آنها را قرار خواهم داد. در انتها نیز یک تصویر کلی از الگوهای موجود و بررسی شده در این مقاله قرار خواهم داد.